O escândalo veio à tona após a divulgação de uma gravação feita pelo empresário 9️⃣ lotérico (bicheiro) Carlos Augusto Ramos, conhecido como Carlinhos Cachoeira.
A gravação mostra Cachoeira sendo supostamente extorquido por Waldomiro Diniz.[3][4]
Waldomiro passou a 9️⃣ ser investigado pela CPI dos Bingos,[5] com o objetivo de "investigar e apurar a utilização das casas de bingo para 9️⃣ a prática de crimes de lavagem de dinheiro ou ocultação de bens, direitos e valores, bem como a relação dessas 9️⃣ casas e das empresas concessionárias de apostas com o crime organizado".
A CPI foi presidida pelo senador Efraim Morais e teve 9️⃣ como relator o senador Garibaldi Alves Filho.[6]